NEA X GmbH GmbH

NEUMAN & ESSER Verwaltungs- und Beteiligungsgesellschaft mbH

Übach-Palenberg

Konzernabschluss zum Geschäftsjahr vom 01.01.2022 bis zum 31.12.2022

Konzernlagebericht für das Geschäftsjahr 2022

I. Grundlagen des Unternehmens

1. Geschäftsmodell des Unternehmens

Die NEUMAN & ESSER GROUP ist eine Unternehmensgruppe, welche in fünf strategischen Geschäftseinheiten (SBU) kundenspezifische Lösungen wie Kolbenkompressor-Anlagen, Anlagen mit Pendel- und Prallsichtermühlen, Dichtungsysteme für oszillierende und rotierende Wellen fertigt, speziell auf den Maschinenbau und für unseren Kundenkreis entwickelte digitale Lösungen (Business Application Management, Asset Performance Management und Digital Operations Management) entwickelt und anbietet, sowie seit 2020 in der neuen SBU Energy Solutions auch Leistungen und Lösungen für erneuerbare Energien im Portfolio hat.

Die Position von NEA als Premium-Marke wird von einer Reihe von Faktoren bestimmt: die Kompetenz und Erfahrung der Mitarbeiter, das innovativ-technologische Umfeld und ein spezialisiertes Netzwerk von Lieferanten. Generationen von Mitarbeitern haben dieses Wissen aufgebaut, Verbesserungsprozesse angetrieben und intensiv an der Weiterentwicklung der Produkte gearbeitet, um NEAs Position als kundenorientierter Lösungsanbieter zu festigen. Die modernen High-Tech-Präzisionsfertigungsmaschinen an den deutschen Standorten in Übach-Palenberg, Wurzen, Staßfurt und Mülheim, sowie in Norwalk und Houston (beide USA), erlauben eine hohe Flexibilität in der Produktion für die sich stetig ändernden Anforderungen der Kunden.

Neben der Herstellung von Kolbenkompressor-Anlagen, Membrankompressoren, Elektrolyseuren und Mahlsystemen ist NEUMAN & ESSER das Angebot von alles umfassenden Service enorm wichtig. Die Bereitstellung von Ersatzteilen rund um die Uhr, fachliche Beratung und permanente Erreichbarkeit haben das Vertrauen der Kunden in Serviceleistungen gewonnen. In der Geschäftseinheit "Compressor Solutions" verfolgt die global aufgestellte NEAC Compressor Service eine konsequente OEM Strategie für Kolbenkompressor-Anlagen. Bei der Geschäftseinheit "Process Solutions" ist der Service innerhalb der zur Einheit gehörenden Firmen und in anderen NEA GROUP Firmen organisiert. Überall werden Lösungen erarbeitet und angeboten, um Stillstände und Wartungskosten zu minimieren. Diese werden in der technischen Beratung mit Kunden diskutiert. Dies garantiert eine höchstmögliche Verfügbarkeit aller von NEUMAN & ESSER gelieferten Anlagen im Betrieb - gemonitort von der eigenentwickelten Xplore Plattform.

2. Forschung und Entwicklung

In der Geschäftseinheit "Compressor Solutions" wurde die weitere Anlagenstandardisierung mit Schwerpunkt Membranverdichter-Technologie und die Weiterentwicklung des Auslegungsprogramms KO ³ insbesondere in Bezug auf die Automatische Konstruktion von Membranverdichtern vorangetrieben.

In der Geschäftseinheit "Process Solutions" wurde die automatisierte Entwicklung von Mahl- und Sichtanlagen vorangetrieben. Im Fokus stand die Optimierung der Prozessanlagen für Batteriematerialien und Lebensmittel. Die Sichttechnologie für Partikel mit unterschiedlichen Feststoffdichten wurde weiterentwickelt.

In der Geschäftseinheit "Sealing Solutions" konnte das Geschäftsfeld der rotierenden Systeme weiter ausgebaut werden. Die Fertigung der Silikonbauteile für die SDF Serie wurde durch ein neues Werkzeugkonzept und einem separaten Fertigungsbereich auf ein professionelles Level gehoben. Ferner starteten im Jahr 2022 zahlreiche Produkt- sowie Materialoptimierungen im Bereich des Wasserstoff-Hochdrucks unter Beteiligung verschiedenster Maschinenhersteller.

In der Geschäftseinheit "Energy Solutions" haben wir den Aufbau von Consulting, Projektentwicklung und Entwicklung von Wasserstoffproduktionsanlagen im Jahr 2022 weiter ausgebaut.

II. Wirtschaftsbericht

1. Gesamtwirtschaftliche, branchenbezogene Rahmenbedingungen

Die Weltmarktsituation für den Maschinenbau ist im Jahre 2022 im Wesentlichen durch den Ukraine Krieg und immer noch durch die Corona-Krise stark beeinflusst. In unserem Marktsegment der Kolbenkompressoren ist der Markt sehr umkämpft, die Margen sind im Jahr 2022 nach wie vor niedrig. Umsätze und Auslastung sind im Jahr 2022 besser als im Vorjahr, und der Auftragseingang liegt auf Rekordniveau. Das gilt allgemein, vor allem aber für größere Maschinen. Auch die Geschäftsbereiche Process Solutions und Sealing Solutions konnten im Jahr 2022 ein hohes Bestellniveau verzeichnen. Erste Aufträge für Wasserstoffproduktionsanlagen konnten abgewickelt und ausgeliefert werden.

2. Geschäftsverlauf Konzern

Mit EUR 337 Mio. lag der Umsatz deutlich über Vorjahresniveau und über der Erwartung für 2022.

Der Auftragseingang lag in 2022 weit über den Erwartungen und war der beste Auftragseingang der letzten Jahre. Die Auftragssituation führte dazu, dass die Produktionsgesellschaften voll ausgelastet waren. Im für die Beschäftigung der Produktionsgesellschaften sehr wichtigen Kostenträger Kompressoren-Neugeschäft wurde das Auftragseingangsbudget für das Geschäftsjahr 2022 übertroffen. Auch der Auftragseingang im Service Geschäft lag über den Vorgaben.

Die Vertriebsgesellschaften der "Process Solutions" konnten weltweit das Umsatz- und Auftragseingangsziel erreichen. Die Auftragseingänge lagen sowohl im Neumaschinengeschäft (Pendelmühlenanlagen, Prallsichtermühlen und Sichtern), als auch im Ersatzteilgeschäft auf Budget.

In der "Sealing Solutions" wurden Umsatz- und Auftragseingangsziele übertroffen. Die STASSKOL Gesellschaften in Deutschland und den USA erreichten im Geschäftsjahr einen Auftragseingang in Höhe von 17,5 Mio. Euro. Der Umsatz erreichte im Berichtsjahr EUR 17,4 Mio.

Die durch den Ukraine Krieg hervorgerufene weltweite Krise bezüglich Energiekosten und somit steigenden Materialkosten, sowie die damit einhergehende Inflation in Europa, belastet im Jahr 2022 die Geschäftstätigkeit der Firmen der NEA GROUP. Vorkalkulierte Kosten können vor allen bei den deutschen Produktionsunternehmen nicht umgesetzt werden, was mitunter zu hohen negativen Ergebnissen führt. Unter diesen Bedingungen ist es sehr erfreulich, dass mehr als drei Viertel der Gesellschaften der NEA GROUP mit positiven Ergebnissen zum Geschäftsergebnis 2022 beitragen.

Im Berichtszeitraum wurden insgesamt Investitionen i.H.v. TEUR 27.374 durchgeführt. Hiervon entfielen TEUR 19.976 auf Investitionen im Inland und TEUR 7.398 auf Investitionen im Ausland. Damit liegen die Investitionen sowohl deutlich über dem Investitionsvolumen des Vorjahres als auch über dem Niveau der Abschreibungen des Geschäftsjahres (TEUR 12.915).

Insgesamt beschäftigten die Unternehmen der NEA GROUP am 31.12.2022 weltweit 1.408 Mitarbeiter, davon 933 Mitarbeiter im Inland und 475 Mitarbeiter bei den ausländischen Gruppenunternehmen. In einer anderen Aufteilung beschäftigten die Gruppenunternehmen 944 Angestellte, 377 gewerbliche Mitarbeiter und 87 Auszubildende.

An allen Standorten in Deutschland, auch in strukturschwachen Regionen, bildet NEA weiterhin aus. Dabei stehen den 87 jungen Menschen nicht nur die klassischen Berufe zur Auswahl. Gemeinsam mit der Europäischen FH Brühl, der FH Aachen sowie der Hochschule Zittau/Görlitz bietet NEA zusätzlich Duale Ausbildungen an.

Der Arbeits- und Gesundheitsschutz wurde ebenfalls als zentrales Thema bei NEUMAN & ESSER weiter ausgebaut, was sich unter anderem in der Zertifizierung nach ISO 18001 zeigt. Sie gilt an allen Unternehmensstandorten gleichermaßen. Ob Indien oder Brasilien, Thailand oder China, es existieren überall identische Richtlinien zur Betriebs- und Arbeitssicherheit. Darüber hinaus wurden an allen Standorten in Deutschland wieder Gesundheitstage durchgeführt.

3. Lage

a. Ertragslage

Im Geschäftsjahr 2022 lag der Konzernjahresüberschuss mit TEUR 29.230 um 82 % über dem des Vorjahres.

Die Gesamtleistung des Konzerns ist im Vergleich zum Vorjahr um TEUR 109.209 (43 %) auf TEUR 365.661 angestiegen.

Der Materialeinsatz ist um 61 % bzw. TEUR 66.437 erhöht. Die Materialeinsatzquote betrug in 2022 48 % und hat sich somit im Vergleich mit dem Vorjahr (43 %) um 5 %-Punkte verändert; die Personalintensität ist konzernweit von 33 % auf 27 % gesunken.

Die Eigenkapitalrentabilität betrug im abgelaufenen Geschäftsjahr 11 % (i.V. 6 %), die Gesamtkapitalrentabilität 10 % (i.V. 6 %).

b. Finanzlage

Die Veränderung der Bilanzstruktur spiegelt sich wie folgt in der Kapitalflussrechnung nieder:

Aus der Cashflow-Rechnung ist erkennbar, dass die Cashflows aus der Investitionstätigkeit und aus der Finanzierungstätigkeit der NEUMAN & ESSER-GROUP nicht vollständig durch den Cashflow aus laufender Geschäftstätigkeit finanziert werden konnten. Der Finanzmittelbestand am Ende der Periode ist dementsprechend um TEUR 1.224 zahlungswirksam vermindert worden.

c. Vermögenslage

Die Bilanzsumme hat sich im abgelaufenen Geschäftsjahr um TEUR 60.634 auf TEUR 386.781 erhöht.

Das Anlagevermögen ist per Saldo um TEUR 222 höher als im Vorjahr. Das Vorratsvermögen weist einen Gesamtbestand - vor Saldierung mit den erhaltenen Anzahlungen - von TEUR 118.463 (i.V. TEUR 83.885) aus. Höher als im Vorjahr ist mit TEUR 111.232 der Stichtagsbestand an Kundenforderungen. Die liquiden Mittel haben sich im abgelaufenen Geschäftsjahr leicht vermindert und betragen nunmehr TEUR 82.816.

Die Eigenkapitalquote beträgt 75 % und ist damit gegenüber dem Vorjahreswert um 6 %-Punkte gesunken. Gruppenweit sind die Rückstellungen mit TEUR 12.187 angestiegen. Die erhaltenen Anzahlungen konnten zum 31. Dezember 2022 vollständig mit den Vorräten verrechnet werden, insoweit wird ein Bestand von TEUR 0 ausgewiesen. Der Bestand an Verbindlichkeiten aus dem Liefer- und Leistungsverkehr ist stichtagsbedingt erhöht und beträgt nunmehr TEUR 39.995.

4. Finanzielle Leistungsindikatoren

Wir ziehen für unsere interne Unternehmensmessung insbesondere die folgenden Kennzahlen heran:

III. Prognosebericht

Um die positive Entwicklung des Unternehmens zu unterstützen, wird seit 2020 die Umsetzung der Strategie 2025 in den Fokus gestellt. Allgemeine und grundsätzliche Ausrichtungen wurden und werden in messbare Ziele umgewandelt und Maßnahmen sowie Zeiträume zu deren Erreichung definiert.

Das Budget für 2023 sieht im Vergleich zum aktuellen Ergebnis 2022 auf Basis des hohen Auftragseingangs in 2022 einen in Vergleich zum Vorjahr nochmal gesteigerten hohen Umsatz vor. Auch beim Auftragseingang sind wir optimistisch, wenn auch die Rahmenbedingungen immer schwieriger einzuplanen sind. Auch wenn der Corona Einfluss zurückgeht, so sehen wir doch in den direkten und indirekten Auswirkungen des Ukraine Kriegs und der grundsätzlich unsicheren weltweiten politischen Lage, gepaart mit steigendem Protektionismus, ein nicht abschätzbares Risiko für das NEA Geschäft.

Auch für das Jahr 2023 ist infolge der sich verschärfenden Sanktionen gegen die russische Föderation mit erheblichen Mehraufwendungen aufgrund von Materialpreiserhöhugen zu rechnen. Auswirkungen auf bereits bestehende Aufträge sind in 2022 erkannt, Risiken bezüglich Stornierungen und ausgestellter Garantien bleiben.

Unter den gegebenen Umständen beurteilen wir trotzdem die voraussichtliche Entwicklung des Unternehmens positiv - unser Blick richtet sich nicht nur bis 2023. Die Energiewende wird neue Geschäftsfelder für die Unternehmen der NEA GROUP bringen.

Den Risiken von Lieferengpässen begegnen wir durch Nutzung kapitalstarker Lieferanten und Partnerschaften.

Wir werden auch zukünftig in der Lage sein, unseren Zahlungsverpflichtungen fristgerecht nachzukommen.

IV. Chancen und Risikobericht

1. Risikobericht

Währungsrisiken auf Grund von Fremdwährungsschwankungen werden durch Kurssicherungsgeschäfte abgesichert. Der Krieg in der Ukraine und die weltweite gesamtpolitische Lage stellen ein Risiko dar. Das kann dazu führen, dass unsere Kunden Investitionen in Neuanlagen überdenken und tendenziell verschieben oder gänzlich verwerfen. Zinsrisiken auf Grund von Marktzinsschwankungen sind nur bei kurzfristigen Finanzierungsgeschäften denkbar und bleiben auf Grund des geringen Volumens ohne wesentlichen Einfluss auf die Geschäftsentwicklung.

Ein Einfluss auf Grund von darüberhinausgehenden aktuellen Marktpreisschwankungen muss berücksichtigt werden. Steigende Materialpreise und längere Lieferzeiten führen zu angepassten Vorkalkulationen und Angeboten. Da die Gruppe weitestgehend im Bereich von einzelprojektbezogenen Investitionsgütern tätig ist, besteht für diese auf Grund einer nur geringen Anzahl von technischen Alternativen kein direkter Marktpreis.

Preisänderungsrisiken bestehen, betreffen allerdings unseren gesamten Markt, und sind somit auch bei anderen Anbietern und Kunden bekannt. In summarischer Betrachtung können diese bei aktueller Verfolgung und zeitlicher Anpassung als gering eingestuft werden.

Durch die praktizierte Konzernfinanzierung, die im Wesentlichen über die Muttergesellschaft gesteuert wird, besteht insgesamt ein nur geringes Liquiditätsrisiko.

Der Auftragseingang der ersten zwei Monate des laufenden Geschäftsjahres lag auf Budget. Die Produktionsunternehmen in Übach-Palenberg, Wurzen, Mülheim an der Ruhr und Staßfurt sind somit auf Neumaschinenseite bis zum Jahresende 2023 ausgelastet.

2. Chancen

Die Entwicklung des Euros kann für unsere Wettbewerbsfähigkeit eine Chance sein. Projekttätigkeit ist trotz der politischen, wirtschaftlichen und pandemiebedingten Unsicherheiten weiterhin vorhanden. Die Entwicklung der wirtschaftspolitischen Lage in Middle East und in Russland / Ukraine und die entsprechende Sanktionslage haben regional einen starken Einfluss. Insgesamt werden die meisten Gesellschaften der NEA GROUP auch im Jahr 2023 mit einem positiven Ergebnis abschließen - vorausgesetzt, Kriege und andere Krisen weiten sich nicht aus.

3. Gesamtaussage

Risiken der künftigen Entwicklung sehen wir weiterhin in der weltweiten Entwicklung Richtung Protektionismus, in dem Krieg in der Ukraine, einem umkämpften Wettbewerbsumfeld, und vor allem in der aktuell mehr als unsicheren weltpolitischen Lage mit einhergehenden Sanktionen und Embargos. Vor dem Hintergrund unserer finanziellen Stabilität sehen wir uns für die Bewältigung der aktuellen und künftigen Risiken aber gut gerüstet.

Risiken, die den Fortbestand des Konzerns gefährden könnten, sind derzeit nicht erkennbar.

V. Risikoberichterstattung über die Verwendung von Finanzinstrumenten

Zu den im Unternehmen bestehenden Finanzierungsinstrumenten zählen neben den Forderungen und Verbindlichkeiten im Wesentlichen erhaltene Anzahlungen sowie Guthaben bei Kreditinstituten.

Ziel des Finanz- und Risikomanagements der Gesellschaft ist die Sicherung des Unternehmenserfolgs und jederzeitige Zahlungsfähigkeit. Eine finanzielle Unabhängigkeit ist weiterhin allererste Priorität und dies wird beispielweise durch die konsequente Erhöhung des Eigenkapitals untermauert. Grundsätzlich verfolgen wir eine konservative Risikopolitik.

Soweit bei finanziellen Vermögenswerten Ausfall- und Bonitätsrisiken erkennbar sind, werden entsprechende Wertberichtigungen vorgenommen. Wir verfügen über ein adäquates Debitorenmanagement zur Minimierung von Ausfallrisiken.

Liquiditäts-, Währungs- und Zinsrisiken unterliegen grundsätzlich einem aktiven Finanzmanagement, fallweise überprüfen wir die Notwendigkeit von Währungskurssicherungen.

Konzernbilanz zum 31. Dezember 2022

AKTIVA

PASSIVA

Konzern - Gewinn- und Verlustrechnung für die Zeit vom 1. Januar bis 31. Dezember 2022

KONZERN-ANHANG für das Geschäftsjahr 2022

I. Allgemeine Angaben zum Konzernabschluss

1. Angaben zum Mutterunternehmen

Die NEUMAN & ESSER Verwaltungs- und Beteiligungsgesellschaft mbH hat ihren Sitz in Übach-Palenberg. Sie ist im Handelsregister des Amtsgerichts Aachen unter HR B 9573 eingetragen.

2. 2. Pflicht zur Aufstellung eines Konzernabschlusses (§ 290 HGB)

Die NEUMAN & ESSER Verwaltungs- und Beteiligungsgesellschaft mbH, Übach-Palenberg, ist gemäß §§ 290 ff. HGB verpflichtet, einen Konzernabschluss unter Einbeziehung der Tochterunternehmen zu erstellen, da die Größenkriterien des § 293 HGB überschritten werden. Der Konzernabschluss für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis 31. Dezember 2022 ist nach den Vorschriften der §§ 264 ff. sowie der §§ 290 ff. HGB aufgestellt worden.

3. 3. Angabe der Befreiung von Tochterunternehmen gem. § 264 Abs. 3 HGB

Die folgenden Tochterunternehmen der NEUMAN & ESSER Verwaltungs- und Beteiligungsgesellschaft mbH haben für das Geschäftsjahr 2022 die Befreiungsvorschrift des § 264 Abs. 3 HGB in Anspruch genommen:

4. Angabe der Befreiung von Tochterunternehmen gem. § 264 b HGB

Die folgenden Tochterunternehmen der NEUMAN & ESSER Verwaltungs- und Beteiligungsgesellschaft mbH haben für das Geschäftsjahr 2022 die Befreiungsvorschrift des § 264 b HGB in Anspruch genommen:

5. Konzernabschlussstichtag (§ 299 Abs. 1 HGB)

Konzernabschlussstichtag ist der 31. Dezember 2022. Alle Abschlüsse der in den Konsolidierungskreis einbezogenen Tochterunternehmen wurden auf diesen Stichtag aufgestellt.

II. Angaben zum Konsolidierungskreis (einschließlich Anteilsbesitz)

1. Angaben zu Konzernunternehmen (§ 313 Abs. 2 Nr. 1 S. 1 HGB)

In den Konzernabschluss der NEUMAN & ESSER Verwaltungs- und Beteiligungsgesellschaft mbH zum 31. Dezember 2022 sind neben dem Mutterunternehmen unter Berücksichtigung von Konsolidierungswahlrechten grundsätzlich alle in- und ausländischen Tochterunternehmen einbezogen worden.

Sowohl für die inländischen als auch für die ausländischen Tochterunternehmen ist die Verrechnung der Beteiligungsbuchwerte mit dem anteiligen Eigenkapital (Erstkonsolidierungszeitpunkt) auf den Stichtag 1. Januar 2001 bzw. zum späteren Zeitpunkt der erstmaligen Einbeziehung in den Konzernabschluss erfolgt.

^*) Diese Unternehmen wurden im Teilkonzernabschluss der NEUMAN & ESSER Investments Inc. zum 31. Dezember 2022 bereits vorkonsolidiert erfasst.

Von dem Wahlrecht nach § 296 Abs. 2 HGB, von der Einbeziehung von Tochterunternehmen abzusehen, wenn diese für die Verpflichtung, ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage des Konzerns zu vermitteln, von untergeordneter Bedeutung sind, ist zum 31. Dezember 2022 für folgende Unternehmen Gebrauch gemacht worden:

Umsatz und Bilanzsumme dieser Gesellschaften sind sowohl einzeln als zusammen kleiner als 1,0% der entsprechenden Werte im Konzernabschluss.

Darüber hinaus halten wir eine Beteiligung von 5 % an der Infinium Holdings Inc., Sacramento/USA sowie eine Beteiligung von1,89 % an der Quantron AG, Gersthofen.

III. Angaben zu den Konsolidierungsmethoden

Die nach der so genannten angelsächsischen Methode (zu Buchwerten) ermittelten Unterschiedsbeträge aus der Kapitalkonsolidierung werden gem. § 301 Abs. 1 Satz 3 und Abs. 3 HGB a.F. für Erstkonsolidierungen vor dem 1. Januar 2010 im Falle aktiver Unterschiedsbeträge als Geschäfts- oder Firmenwert aus Kapitalkonsolidierung behandelt und offen mit den Gewinnrücklagen im Konzern verrechnet. Aktive Unterschiedsbeträge aus Erstkonsolidierungen nach dem 31. Dezember 2009 werden gemäß § 301 Abs. 2 und Abs. 3 HGB als Geschäfts- oder Firmenwert ausgewiesen und planmäßig abgeschrieben.

Passive Unterschiedsbeträge aus der Kapitalkonsolidierung sind im Konzerneigenkapital gesondert ausgewiesen.

Forderungen und Verbindlichkeiten zwischen den in den Konzernabschluss einbezogenen Unternehmen sind weggelassen (§ 303 Abs. 1 HGB).

Zwischenergebnisse aus dem Verkauf von Vermögensgegenständen innerhalb des Konzerns wurden, soweit wesentlich, gem. § 304 Abs. 2 HGB eliminiert.

Eine Steuerabgrenzung gem. § 306 HGB wurde gebildet.

Für Anteile anderer Gesellschafter am Eigenkapital und am Jahresergebnis einbezogener Tochterunternehmen wird in der Konzernbilanz und Gewinn- und Verlustrechnung ein gesonderter Posten ausgewiesen (§ 307 HGB).

IV. Angaben zu den Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden

(einschl. Währungsumrechnung)

Anlagevermögen

Entgeltlich erworbene immaterielle Vermögensgegenstände werden zu Anschaffungswerten aktiviert und, sofern es sich um abnutzbare Vermögensgegenstände handelt, über die betriebsgewöhnliche Nutzungsdauer abgeschrieben.

Die Gegenstände des Sachanlagevermögens werden zu Anschaffungskosten einschließlich der Anschaffungsnebenkosten oder Herstellungskosten bewertet, vermindert um planmäßige Abschreibungen.

Die unter den Wertpapieren des Anlagevermögens ausgewiesenen Investmentfondsanteile werden zu Anschaffungskosten bewertet.

Der Ansatz der Ausleihungen erfolgt zum Nennwert.

Umlaufvermögen

Die Roh-, Hilfs- und Betriebsstoffe sind bewertet zu durchschnittlichen Anschaffungskosten unter Beachtung des strengen Niederstwertprinzips.

Die unfertigen Erzeugnisse, unter Berücksichtigung des Fertigungsgrades, und die fertigen Erzeugnisse wurden zu Herstellungskosten unter Beachtung des Grundsatzes verlustfreier Bewertung bewertet.

Bei der Ermittlung der Herstellungskosten werden neben den direkt zurechenbaren Kosten auch angemessene Gemeinkosten nach Maßgabe der steuerlichen Vorschriften berücksichtigt. Verwaltungsgemeinkosten werden nicht berücksichtigt.

Der Ansatz der Forderungen und sonstigen Vermögensgegenstände erfolgt zum Nennwert. Ausfallrisiken wird durch Einzelwertberichtigungen sowie durch Pauschalwertberichtigungen Rechnung getragen.

Rückstellungen und Verbindlichkeiten

Bei den sonstigen Rückstellungen werden alle erkennbaren Risiken erfasst.

Verbindlichkeiten sind mit dem Erfüllungsbetrag passiviert.

Übrige Bilanzpositionen

Alle übrigen Bilanzpositionen werden unter Beachtung der handelsrechtlich vorgeschriebenen Grundsätze vorsichtig bewertet.

Grundlage der Fremdwährungsumrechnung

(§ 313 Abs. 1 S. 3 Nr. 1 i.V.m. § 308a HGB)

Die Aktiv- und Passivposten der in fremder Währung erstellten und geprüften Bilanzen der ausländischen Tochterunternehmen sind, mit Ausnahme der mit den historischen Kursen umgerechneten Eigenkapitalien, zum Devisenkassamittelkurs am 31. Dezember 2022 umgerechnet worden. Die Posten der Gewinn- und Verlustrechnung wurden mit dem Durchschnittskurs in EURO umgerechnet. Sich ergebende Umrechnungsdifferenzen werden innerhalb des Eigenkapitals gesondert als "Eigenkapitaldifferenz aus Währungsumrechnung" ausgewiesen.

Folgende Kurse wurden zu Grunde gelegt:

V. Erläuterung der Konzernbilanz-Posten

Entwicklung der einzelnen Posten des Anlagevermögens

(§ 313 Abs. 4 HGB i.V.m. § 284 Abs. 3 HGB)

Die Entwicklung der einzelnen Posten des Anlagevermögens sowie die Abschreibungen des Geschäftsjahres sind dem nachfolgenden Anlagespiegel zu entnehmen.

Erläuterung des aktiven Unterschiedsbetrags aus der Kapitalkonsolidierung

(§ 301 Abs. 3 S.2 HGB)

Aktive Unterschiedsbeträge aus der Kapitalkonsolidierung ergaben sich bei folgenden Gesellschaften:

Erläuterung des Zeitraums der planmäßigen Abschreibung des Geschäfts- und Firmenwerts aus der Kapitalkonsolidierung

(§ 314 Abs. 1 Nr. 20 HGB)

Die Nutzungsdauer des entgeltlich erworbenen Geschäftswerts- oder Firmenwerts der Andreas Hofer Hochdrucktechnik GmbH in Höhe von TEUR 19.287 wird mit acht Jahren angenommen, da den zugrundeliegenden geschäftswertbildenden Faktoren, immateriellen Werten und Technologien eine entsprechend geschätzte Nutzungsdauer beigemessen wird (Produktionstechnologie, Einkaufs- und Verkaufs-Know-how, Applikations-Know-how sowie Beibehaltung der Marke "Hofer").

Die Nutzungsdauer des entgeltlich erworbenen Geschäftswerts- oder Firmenwerts der ARCANUM Energy Systems GmbH & Co. KG in Höhe von TEUR 4.868 wird mit acht Jahren angenommen, da den zugrundeliegenden geschäftswertbildenden Faktoren, immateriellen Werten und Technologien eine entsprechend geschätzte Nutzungsdauer beigemessen wird (Einkaufs- und Verkaufs-Know-how, Applikations-Know-how sowie Beibehaltung der Marke "ARCANUM").

Die Nutzungsdauer des entgeltlich erworbenen Geschäftswerts- oder Firmenwerts der Norwalk Compressor Company in Höhe von TEUR 3.198 wird mit zehn Jahren angenommen, da den zugrundeliegenden geschäftswertbildenden Faktoren, immateriellen Werten und Technologien eine entsprechend geschätzte Nutzungsdauer beigemessen wird (Produktionstechnologie, Einkaufs- und Verkaufs-Know-how, Applikations-Know-how sowie Beibehaltung der Marke "NORWALK").

Die Nutzungsdauer des entgeltlich erworbenen Geschäftswerts- oder Firmenwerts der Hytron Indústria, Comercio e Assessoria Tecnológica em Engergia e Gases Industriais Ltda. in Höhe von TEUR 1.694 wird mit zehn Jahren angenommen, da den zugrundeliegenden geschäftswertbildenden Faktoren, immateriellen Werten und Technologien eine entsprechend geschätzte Nutzungsdauer beigemessen wird (Produktionstechnologie, Einkaufs- und Verkaufs-Know-how, Applikations-Know-how sowie Beibehaltung der Marke "HYTRON").

Restlaufzeiten der Forderungen

(§ 298 Abs. 1 HGB i.V.m. § 268 Abs. 4 S. 1 HGB)

Die Restlaufzeiten der Forderungen sind dem nachfolgenden Forderungsspiegel zu entnehmen.

Erläuterung des passiven Unterschiedsbetrags aus der Kapitalkonsolidierung

(§ 301 Abs. 3 S.2 HGB)

Passive Unterschiedsbeträge aus der Kapitalkonsolidierung ergaben sich bei folgenden Gesellschaften:

Angaben zu den Pensionsrückstellungen

(§ 314 Abs. 1 Nr. 16 HGB)

Der Bewertung der Pensionsverpflichtungen liegt das versicherungsmathematische Gutachten der Mercer Deutschland GmbH vom 16. Januar 2023 zugrunde.

Die Bewertung entspricht handels- und steuerrechtlichen Grundsätzen unter Berücksichtigung des Bilanzrechtsmodernisierungsgesetzes. Sie erfolgte nach den "Richtlinien 2018 G" von Klaus Heubeck (Verlag Heubeck-Richttafeln GmbH, Köln, 2018) nach der "Projected-Unit-Credit-Methode" (PUC-Methode). Der Rückstellungsbetrag ist unter Einbeziehung von Trendannahmen hinsichtlich der zukünftigen Anwartschafts- und Rentenentwicklung sowie evtl. Fluktuationswahrscheinlichkeiten ermittelt. Es wurde ein Rechnungszinssatz von 1,78 % p.a. (10-Jahres-Durchschnitt), ein Anwartschaftstrend und ein BBG-Trend von je 0,00 % p.a. sowie ein Rententrend von 1,50 % p.a. angenommen. Der Unterschiedsbetrag zwischen der Abzinsung mit dem 10-Jahres-Durchschnitt und dem 7-Jahres-Durchschnitt (1,44 %) beträgt EUR 421,00.

Verrechnung von Vermögensgegenständen und Schulden

(§ 314 Abs. 1 Nr. 17 HGB)

Verpflichtungen aus Altersteilzeitverträgen in Höhe von TEUR 1.017 sind durch Vermögensgegenstände in Höhe von TEUR 572 gesichert, die bei einem Treuhänder als Festgeld angelegt sind. Die angelegten Vermögensgegenstände dienen ausschließlich der Erfüllung der Altersteilzeitverpflichtungen und sind dem Zugriff der übrigen Gläubiger entzogen. Sie wurden gemäß § 246 Abs. 2 Satz 2 HGB mit den zugrunde liegenden Verpflichtungen verrechnet. Die Anschaffungskosten des Deckungsvermögens entsprechen dem beizulegenden Zeitwert. Der Erfüllungsbetrag der verrechneten Altersteilzeitverpflichtungen beträgt TEUR 1.034.

Darüber hinaus fielen Zinserträge in Höhe von TEUR 8 sowie Zinsaufwendungen in Höhe von TEUR 2 an.

Restlaufzeiten und Sicherung der Verbindlichkeiten

(§ 298 Abs. 1 HGB i.V.m. § 268 Abs. 5 S. 1 HGB, § 314 Abs. 1 Nr. 1 HGB)

Die Restlaufzeiten und die Sicherung der Verbindlichkeiten sind dem nachfolgenden Verbindlichkeitenspiegel zu entnehmen.

Angabe der Abgrenzungsposten für latente Steuern

(§ 314 Abs Nr. 21, 22 HGB)

Aktive latente Steuern wurden in Höhe von TEUR 4.531 aus dem vorkonsolidierten Abschluss der NEUMAN & ESSER Investments Inc. sowie aus den Einzelabschlüssen der NEUMAN & ESSER Italia S.r.l., der NEUMAN & ESSER Engineering (India) PVT Ltd., der NEUMAN & ESSER Compressor Application Centre Pvt Ltd., der NEUMAN & ESSER Rus OOO, sowie der NEUMAN & ESSER (Beijing) Co. Ltd., Beijing, übernommen.

In Anwendung des § 308 Abs. 1 HGB wurden bei den deutschen Tochtergesellschaften aktive latente Steuern auf temporäre Differenzen aus der Rückstellungsbewertung in Höhe von insgesamt TEUR 116 gebildet. Die angewendeten Steuersätze liegen zwischen 16,6 % und 36,1 %.

Aus folgenden Konsolidierungsmaßnahmen resultieren darüber hinaus aktive latente Steuern in Höhe von insgesamt TEUR 198:

Passive latente Steuern wurden in Höhe von TEUR 1.426 aus den Einzelabschlüssen der Andreas Hofer Hochdrucktechnik GmbH, der NEUMAN & ESSER Rus OOO, Moskau und der NEUMAN & ESSER Italia S.r.l. übernommen.

Aus folgenden Konsolidierungsmaßnahmen resultieren darüber hinaus passive latente Steuern in Höhe von insgesamt TEUR 333:

Auf eine Verrechnung von aktiven und passiven latenten Steuern wurde gem. § 306 S. 2 HGB verzichtet. Die latenten Steuern wurden im Einzelnen wie folgt erfasst:

Die latenten Steuersalden haben sich im abgelaufenen Geschäftsjahr wie folgt entwickelt:

VI. Erläuterung der Konzern-GuV-Posten

Aufgliederung der Umsatzerlöse nach Tätigkeitsbereichen und geographisch bestimmten Märkten (§ 314 Abs. 1 Nr. 3 HGB)

Angabe einzelner Erträge von außergewöhnlicher Größenordnung oder außergewöhnlicher Bedeutung (§ 314 Abs. 1 Nr. 23 HGB)

Im Berichtsjahr wurde aus der Veräußerung von Anteilen an einem Spezialinvestmentfonds ein Ertrag i.H.v. TEUR 5.839 realisiert.

VII. Sonstige Angaben

Anzahl der Arbeitnehmer

(§ 314 Abs. 1 Nr. 4 HS. 1 HGB)

Die durchschnittliche Zahl der Beschäftigten im Konzern betrug in 2022:

Gesellschaftsorgane

(§ 314 Abs. 1 Nr. 6a HGB)

Auf die Angabe der Geschäftsführerbezüge wird mit Hinweis auf § 314 Abs. 3 HGB i.V.m. § 286 Abs. 4 HGB verzichtet.

Der Beirat erhielt für seine Tätigkeit im Berichtsjahr Bezüge von insgesamt TEUR 13.

Gesamthonorar des Abschlussprüfers

(§ 314 Abs. 1 Nr. 9 HGB)

Von dem Konzernabschlussprüfer wurden für das Geschäftsjahr 2022 folgende Honorare berechnet:

Ergebnisverwendungsvorschlag des Mutterunternehmens

(§ 314 Abs. 1 Nr. 26 HGB)

Die Geschäftsführung des Mutterunternehmens wird der Gesellschafterversammlung vorschlagen, aus dem Jahresüberschuss 2022 EUR 7.500.000,00 an die Gesellschafter auszuschütten und den Rest auf neue Rechnung vorzutragen.

Billigung des Konzernabschlusses

Dieser Konzernabschluss wurde in der Gesellschafterversammlung am 02.06.2023 gebilligt.

Konzern-Kapitalflussrechnung

Konzern-Eigenkapitalspiegel

Bestätigungsvermerk des unabhängigen Abschlussprüfers

An die NEUMAN & ESSER Verwaltungs- und Beteiligungsgesellschaft mbH, Übach-Palenberg

Prüfungsurteile

Wir haben den Konzernabschluss der NEUMAN & ESSER Verwaltungs- und Beteiligungsgesellschaft mbH, Übach-Palenberg, und ihrer Tochtergesellschaften (der Konzern) - bestehend aus der Konzernbilanz zum 31. Dezember 2022, der Konzern-Gewinn- und Verlustrechnung, dem Konzerneigenkapitalspiegel und der Konzernkapitalflussrechnung für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis zum 31. Dezember 2022 sowie dem Konzernanhang, einschließlich der Darstellung der Bilanzierungs- und Bewertungsmethoden - geprüft. Darüber hinaus haben wir den Konzernlagebericht der NEUMAN & ESSER Verwaltungs- und Beteiligungsgesellschaft mbH, Übach-Palenberg, für das Geschäftsjahr vom 1. Januar bis zum 31. Dezember 2022 geprüft.

Nach unserer Beurteilung aufgrund der bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnisse

Gemäß § 322 Abs. 3 Satz 1 HGB erklären wir, dass unsere Prüfung zu keinen Einwendungen gegen die Ordnungsmäßigkeit des Konzernabschlusses und des Konzernlageberichts geführt hat.

Grundlage für die Prüfungsurteile

Wir haben unsere Prüfung des Konzernabschlusses und des Konzernlageberichts in Übereinstimmung mit § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführt. Unsere Verantwortung nach diesen Vorschriften und Grundsätzen ist im Abschnitt "Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Konzernabschlusses und des Konzernlageberichts" unseres Bestätigungsvermerks weitergehend beschrieben. Wir sind von dem Konzernunternehmen unabhängig in Übereinstimmung mit den deutschen handelsrechtlichen und berufsrechtlichen Vorschriften und haben unsere sonstigen deutschen Berufspflichten in Übereinstimmung mit diesen Anforderungen erfüllt. Wir sind der Auffassung, dass die von uns erlangten Prüfungsnachweise ausreichend und geeignet sind, um als Grundlage für unsere Prüfungsurteile zum Konzernabschluss und zum Konzernlagebericht zu dienen.

Verantwortung der gesetzlichen Vertreter für den Konzernabschluss und den Konzernlagebericht

Die gesetzlichen Vertreter sind verantwortlich für die Aufstellung des Konzernabschlusses, der den deutschen handelsrechtlichen Vorschriften in allen wesentlichen Belangen entspricht, und dafür, dass der Konzernabschluss unter Beachtung der deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhältnissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage des Konzerns vermittelt. Ferner sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die internen Kontrollen, die sie in Übereinstimmung mit den deutschen Grundsätzen ordnungsmäßiger Buchführung als notwendig bestimmt haben, um die Aufstellung eines Konzernabschlusses zu ermöglichen, der frei von wesentlichen - beabsichtigten oder unbeabsichtigten - falschen Darstellungen ist.

Bei der Aufstellung des Konzernabschlusses sind die gesetzlichen Vertreter dafür verantwortlich, die Fähigkeit des Konzerns zur Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu beurteilen. Des Weiteren haben sie die Verantwortung, Sachverhalte in Zusammenhang mit der Fortführung der Unternehmenstätigkeit, sofern einschlägig, anzugeben. Darüber hinaus sind sie dafür verantwortlich, auf der Grundlage des Rechnungslegungsgrundsatzes der Fortführung der Unternehmenstätigkeit zu bilanzieren, sofern dem nicht tatsächliche oder rechtliche Gegebenheiten entgegenstehen.

Außerdem sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die Aufstellung des Konzernlageberichts, der insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage des Konzerns vermittelt sowie in allen wesentlichen Belangen mit dem Konzernabschluss in Einklang steht, den deutschen gesetzlichen Vorschriften entspricht und die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend darstellt. Ferner sind die gesetzlichen Vertreter verantwortlich für die Vorkehrungen und Maßnahmen (Systeme), die sie als notwendig erachtet haben, um die Aufstellung eines Konzernlageberichts in Übereinstimmung mit den anzuwendenden deutschen gesetzlichen Vorschriften zu ermöglichen, und um ausreichende geeignete Nachweise für die Aussagen im Konzernlagebericht erbringen zu können.

Verantwortung des Abschlussprüfers für die Prüfung des Konzernabschlusses und des Konzernlageberichts

Unsere Zielsetzung ist, hinreichende Sicherheit darüber zu erlangen, ob der Konzernabschluss als Ganzes frei von wesentlichen - beabsichtigten oder unbeabsichtigten - falschen Darstellungen ist, und ob der Konzernlagebericht insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage des Konzerns vermittelt sowie in allen wesentlichen Belangen mit dem Konzernabschluss sowie mit dem bei der Prüfung gewonnenen Erkenntnissen in Einklang steht, den deutschen gesetzlichen Vorschriften entspricht und die Chancen und Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend darstellt, sowie einen Bestätigungsvermerk zu erteilen, der unsere Prüfungsurteile zum Konzernabschluss und zum Konzernlagebericht beinhaltet.

Hinreichende Sicherheit ist ein hohes Maß an Sicherheit, aber keine Garantie dafür, dass eine in Übereinstimmung mit § 317 HGB unter Beachtung der vom Institut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen Grundsätze ordnungsmäßiger Abschlussprüfung durchgeführte Prüfung eine wesentliche falsche Darstellung stets aufdeckt. Falsche Darstellungen können aus Verstößen oder Unrichtigkeiten resultieren und werden als wesentlich angesehen, wenn vernünftigerweise erwartet werden könnte, dass sie einzeln oder insgesamt die auf der Grundlage dieses Konzernabschlusses und Konzernlageberichts getroffenen wirtschaftlichen Entscheidungen von Adressaten beeinflussen.

Während der Prüfung üben wir pflichtgemäßes Ermessen aus und bewahren eine kritische Grundhaltung. Darüber hinaus

Wir erörtern mit dem für die Überwachung Verantwortlichen unter anderem den geplanten Umfang und die Zeitplanung der Prüfung sowie bedeutsame Prüfungsfeststellungen, einschließlich etwaiger Mängel im internen Kontrollsystem, die wir während unserer Prüfung feststellen.

Eine Verwendung des obigen Betätigungsvermerks außerhalb dieses Prüfungsberichts bedarf unserer vorherigen Zustimmung. Bei Veröffentlichung und Weitergabe des Konzernabschlusses und/oder des Konzernlageberichts in einer von der bestätigten Fassung abweichenden Form (einschließlich der Übersetzung in andere Sprachen) bedarf es zuvor unserer erneuten Stellungnahme, sofern hierbei unser Bestätigungsvermerk zitiert oder auf unsere Prüfung hingewiesen wird; auf § 328 HGB wird hingewiesen.